Money Management. Ta to rookiehandlere foran skjermen, gi dem den beste sannsynligheten for oppsettet ditt, og i god takt må hver ta motsatt side av handelen. Mer enn sannsynlig vil begge ende opp med å tape penger Men hvis du tar to fordeler og får dem til å handle i motsatt retning av hverandre, vil begge handlerne ofte treffe penger - til tross for den tilsynelatende motsetningen til premisset. Hva er forskjellen Hva er den viktigste faktoren som skiller de erfarne forhandlerne fra amatørene Svaret er pengeforvaltning. Som kosthold og trening, er pengestyring noe som de fleste handelsmenn betaler lip service til, men få praksis i det virkelige livet. Årsaken er enkel, akkurat som å spise sunt og holde seg i form. Pengestyring kan virke som en belastende og ubehagelig aktivitet Det tvinger forhandlere til å konstant overvåke sine stillinger og ta nødvendige tap, og få mennesker liker å gjøre det. Som det fremgår av figur 1, er taptak imidlertid avgjørende for langsiktig trading suksess. Antall Equity Lost. Amount of Return Nødvendig å gjenopprette til Original Equity Value. Figure 1 - Denne tabellen viser hvor vanskelig det er å gjenopprette fra et svekkende tap. Merk at en næringsdrivende måtte tjene 100 på hans eller hennes kapital - en prestasjon utført av mindre enn 1 av handelsmenn over hele verden - bare for å bryte med en konto med 50 tap. Ved 75 drawdown må handelsmannen firedoble sin konto bare for å bringe den tilbake til sin opprinnelige egenkapital - virkelig en herculean oppgave. Den store. Selv om de fleste handelsfolk er kjent med figurene ovenfor, blir de uunngåelig ignorert. Handelsbøker er strøket med historier om at handelsfolk mister en, to, til og med fem års fortjeneste i en enkelt handel, gått forferdelig feil. uhell tap er et resultat av slurvet pengestyring, uten harde stopp og mange gjennomsnittlige nedturer i lengdene og gjennomsnittlige oppslag i shortsen. Fremfor alt er tapet av tap skyldes bare et tap av disiplin. De fleste handlende begynner sin handel karriere, enten bevisst eller ubevisst, visualiserer The Big One - den ene handel som vil gjøre dem millioner og tillate dem å pensjonere unge og leve bekymringsløse for resten av livet. I forex blir denne fantasien ytterligere forsterket av folkloren til markedene som kan glemme tiden George Soros brøt Bank of England ved å kortslutte pundet og gikk bort med en kul 1 milliard fortjeneste på en enkelt dag. Men den kolde, harde sannheten for de fleste forhandlere er at i stedet for å oppleve Big Win, er de fleste handelsmenn faller offer for bare ett stort tap som kan banke dem ut av spillet for alltid. Lære tøffe leksjoner Traders kan unngå denne skjebnen ved å kontrollere risikoen gjennom stopptap I Jack Schwagers berømte bok Market Wizards 1989, daghandler og trendfølger Larry Hite tilbyr dette praktiske råd Aldri risikere mer enn 1 av total egenkapital på noen handel Ved å bare risikere 1, er jeg likegyldig for noen individuell handel Dette er en veldig god tilnærming En forhandler kan gå galt 20 ganger på rad og har fortsatt 80 av egenkapitalen. Virkeligheten er at svært få handelsmenn har disiplinen til å utøve denne metoden konsekvent. Ikke i motsetning til et barn som lærer å ikke røre ved en kokeplate bare etter å ha blitt brent en eller to ganger, de fleste handelsmenn kan bare absorbere leksjonene av risikodisiplin gjennom den harde opplevelsen av monetært tap Dette er den viktigste grunnen til at handelsmenn bare skal bruke deres spekulative kapital når de først går inn i valutamarkedet Når nybegynnere spør hvor mye penger de skal begynne å handle med, handelsmann sier Velg et nummer som ikke vil påvirke livet ditt dersom du skulle miste det helt. Nå del opp det nummeret med fem fordi de første forsøkene dine på handel vil sannsynligvis ende opp med å blåse ut. Dette er også veldig sage råd, og det er vel verdt å følge for alle som vurderer å handle forex. Money Management Styles Generelt er det to måter å øve vellykket pengehåndtering. En næringsdrivende kan ta mange hyppige s kjøpesenter stopper og prøver å høste fortjeneste fra de få store vinnende handler, eller en handelsmann kan velge å gå for mange små ekornlignende gevinster og ta sjeldne, men store stopp i håp om at de mange små fortjenestene vil oppveie de få store tapene. Den første metoden genererer mange mindre forekomster av psykologisk smerte, men det produserer noen få store øyeblikk av ekstase. På den annen side tilbyr den andre strategien mange mindre tilfeller av glede, men på bekostning av å oppleve noen svært ekkel psykologiske treff. Med denne brede stoppmetoden , er det ikke uvanlig å miste en uke eller en måned s fortjeneste i en eller to bransjer. For videre lesing, se Introduksjon til typer trading swing trades. To stor grad, er metoden du velger, avhengig av din personlighet det er En del av prosessen med oppdagelse for hver handelsmann En av de store fordelene ved forexmarkedet er at den kan imøtekomme begge stiler likt uten tilleggspris til forhandler siden forex er en spredningsbasert marked t, kostnaden for hver transaksjon er den samme, uavhengig av størrelsen på en gitt aktørs posisjon. For eksempel i EUR USD vil de fleste handelsfolk møte en 3 pip spredning som tilsvarer kostnaden på 3 100 av 1 av den underliggende posisjon Denne kostnaden vil være ensartet, i prosentvis, om næringsdrivende vil forholde seg i 100-enhetspartier eller en million enheter mye av valutaen. For eksempel, hvis næringsdrivende ønsket å bruke 10.000-enhetspartier, ville spredningen utgjøre 3, men for samme handel ved bruk av bare 100 stk. Enheter, ville spredningen være en 0 03 Kontrast at med aksjemarkedet hvor for eksempel en provisjon på 100 aksjer eller 1.000 aksjer på en 20 aksje kan fastsettes til 40 , som gjør den effektive kostnaden ved transaksjon 2 i tilfelle 100 aksjer, men bare 0 2 for 1000 aksjer Denne typen variabilitet gjør det svært vanskelig for mindre handlende på aksjemarkedet å skille seg inn i posisjoner, da provisjonene er svært skjeve kostnader mot dem Imidlertid har forexhandlere fordelene med ensartet prising a nd kan øve enhver form for pengehåndtering de velger uten bekymring for variable transaksjonskostnader. Ferdige typer stopp Når du er klar til å handle med en seriøs tilnærming til pengeforvaltning og riktig kapital er tildelt kontoen din, er det fire typer av stopper du kan vurdere. 1 Egenkapitalstopp - Dette er det enkleste av alle stopp. Handleren risikerer kun en forhåndsbestemt mengde av kontoen sin på en enkelt handel. En vanlig metrisk er å risikere 2 av kontoen på en gitt handel. På en hypotetisk 10 000 handelskonto, kan en næringsdrivende risikere 200 eller 200 poeng på en mini mye 10 000 enheter på EUR USD, eller bare 20 poeng på en standard 100 000-enhet mye. Aggressive handelsmenn kan vurdere å bruke 5 egenkapitalstopp, men merk at dette beløpet anses generelt for å være den øvre grensen for forsiktig pengestyring fordi 10 påfølgende feilhandler ville tegne kontoen med 50. En sterk kritikk av egenkapitalstoppet er at den plasserer et vilkårlig utgangspunkt på en trad s posisjon Handel er likvidert ikke som et resultat av en logisk respons på markedsaktivitetens pristiltak, men i stedet for å tilfredsstille forretningsmannens interne risikostyring.2 Chart Stop - Teknisk analyse kan generere tusenvis av mulige stopp, drevet av pris handling av diagrammer eller av ulike tekniske indikatorsignaler Teknisk orienterte handelsmenn som å kombinere disse utgangspunkene med standard egenkapital stopper regler for å formulere diagrammer stopper Et klassisk eksempel på et diagram stopp er swing høyt lavpunkt I figur 2 er en forhandler med vår hypotetiske 10 000 konto ved hjelp av diagramstoppet kan selge en mini-masse som risikerer 150 poeng eller ca. 1 5 av kontoen.3 Volatilitet Stopp - En mer sofistikert versjon av diagramstoppet bruker volatilitet i stedet for prishandling for å sette risikoparametere. Ideen er at i et høyt volatilitetsmiljø, når prisene går over store områder, må næringsdrivende tilpasse seg dagens forhold og tillate posisjonen mer plass for risiko for å unngå å bli stoppet o ut av intra-markedet støy Det motsatte gjelder for et lavt volatilitetsmiljø, der risikoparametre vil trenge å bli komprimert. En enkel måte å måle volatilitet på er ved bruk av Bollinger Bands som benytter standardavvik for å måle varians i pris Figur 3 og 4 viser høy volatilitet og lav volatilitet stopper med Bollinger Bands I figur 3 gjør volatilitetsstoppet også det mulig for næringsdrivende å bruke en innskaleringsmetode for å oppnå en bedre blandet pris og et raskere jevnt punkt. Merk at den totale risikoeksponeringen av posisjonen bør ikke overstige 2 av kontoen. Det er derfor viktig at næringsdrivende bruker mindre partier til riktig størrelse av hans eller hennes kumulative risiko i handelen.4 Margin Stopp - Dette er kanskje den mest uortodokse av alle pengehåndteringsstrategier, men det kan være en effektiv metode i forex, hvis det brukes judiciously I motsetning til valutamarkedene, virker valutamarkedet 24 timer i døgnet Derfor kan forex-forhandlere likvide sine kundestillinger nesten som så n da de utløser marginsamtaler Av denne grunn er forex-kunder sjelden i fare for å generere en negativ saldo i deres konto, siden datamaskiner automatisk lukker alle posisjoner. Denne pengehåndteringsstrategien krever at næringsdrivende skal dele sin kapital til 10 likeverdige deler I vårt opprinnelige 10.000 eksempel, vil handelsmannen åpne kontoen med en forex-forhandler, men bare ledning 1000 i stedet for 10.000, forlater den andre 9000 på hans eller hennes bankkonto De fleste forex-forhandlere tilbyr 100 1 innflytelse, slik at et 1000 innskudd ville tillate Trader til å kontrollere en standard 100 000-enhet mye Selv om en 1-punkts bevegelse mot forhandleren ville utløse en marginal samtale siden 1000 er det minimum som forhandleren krever. Så, avhengig av forhandlerens risikotoleranse, kan han eller hun velge å handle en plass på 50 000 enheter, som gir ham eller hennes plass til nesten 100 poeng på et 50 000 lot forhandleren krever 500 margin, så 1000 100-punkts tap 50 000 lot 500 Uansett hvor mye utnytte den trader antatt, ville denne kontrollerte analysen av hans eller hennes spekulative kapital hindre at handelsmannen blåser opp sin konto i bare en handel og vil tillate ham eller henne å ta mange svinger på et potensielt lønnsomt oppsett uten bekymring eller omsorg for sette manuelle stopper For de handelsmenn som liker å trene, har en haug, kan du satse på en gjengestil, denne tilnærmingen kan være ganske interessant. Konklusjon Som du kan se, er pengestyring i forex like fleksibel og så variert som markedet selv. Den eneste universelle regelen er at alle handelsmenn i dette markedet må trene noen form for det for å lykkes. For videre lesing, se Wading Into Valutamarkedet Komme i gang i Forex og en Primer på Forex Market. Forex Risk Management.6 Forex Risk Management Tips for en vellykket Forex Trading. Do du vet hvorfor Forex risikostyring er så viktig I dag har Forex trading blitt til en økende popularitet, selv om de tristende tallene at mer enn 90 av handelsmenn feiler og l bruke penger i stedet Hensikten med å få bare en liten prosentandel ut av det 3 billioner dollarens daglige diagram som valutautsiktene er virkelig fristende og tøffe. Men risikoen knyttet til Forex trading er også stor som gjenspeiler hvordan statistikken viser. Det er ikke noe marked som oppfører seg som Forex-markedet. Faktisk er Forex-markedet i alle markeder ofte forandret raskt med bare et blunk for øye. Mens andre markeder kan styres, kan dette markedet ikke håndteres av en person, hendelse eller andre faktorer Valutamarkedet er generelt ustabilt fordi en hvilken som helst valuta kan øke eller redusere på bare noen få timer eller minutter. Selv om markedet synes å være uforutsigbart i naturen, er det fortsatt mange handelsfolk som tiltrekkes av dette markedet på grunn av den høye fortjeneste som kan oppnås Dessverre, flere og flere Forex-forhandlere mister og mislykkes i å slå sin trading karriere inn i en bedrift er fordi de ikke bruker de grunnleggende og grunnleggende prinsippene o f Forex risikostyring Dette er hva som gjør de vellykkede og uproduktive handelsmenn forskjellig fra hverandre i Forex, og kan i stor grad påvirke din langsiktige tradingprosabilitet. Nedenfor er de 6 måtene på Forex risikostyring om hvordan du kan minimere tap og ulemper i Forex og andre risikofaktorer involvert 1 Ikke sett alle pengene dine i en enkelt handel Dette er sannheten for enhver form for investering og Forex trading er ikke et unntak Forex investering bør ses som en del på porteføljen din, og ikke hele din samling Et annet middel for å oppnå diversifisering er å gjøre handel med mer enn ett valutapar 2 Ikke bruk stor innflytelse Det kan være fristende å bruke 100 1 utnytte deg selv Hvis du er heldig, kan du tjene veldig stort overskudd, men ta den andre siden av mynten Det er også ganske enkelt å miste hovedstaden din Aldri ta store løfter Det er veldig raskt å miste all din investering på den måten med bare en liten og plutselig svingning i Forex-markeringen et 3 Ikke glem Stop Stop aldri glemme handel uten å bruke stop-loss Det er som å kjøre en rask bil med en ødelagt bremse. Handel uten at det kan være stygge, og du vil absolutt feile uten å merke seg. 4 Benytt deg av trenden bare hvis du er en posisjon trader og du ønsket å bli i den posisjonen i flere år i henhold til en grundig teknisk analyse, bør du ikke bevege deg overfor trenden. Vær oppmerksom på at det er mange erfarne forhandlere i markedet. Du kommer ikke til å kjempe det ut i markedet til du mislykkes Det mest anbefalte tiltaket du bør ta, er å ri langs nåværende og gå motsatt retning 5 Aldri slutte å lære ytterligere den mest anbefalte måten å utdanne deg selv i Forex risikostyringsregler og være en vellykket Forex-aktør, er å bli kjent med flyt av markedet Dette er en kontinuerlig læringsprosess, så hold deg oppdatert 6 Gjør deg kjent med teknologien for å hjelpe deg med å oppnå suksess i Forex trading, du kan bruke e Forex trading programvare og analyse program som kan hjelpe og hjelpe deg med å gjøre en kort beslutning Denne trading programvare er ikke den mest ideelle og kan ha noen feil, men du kan fortsatt bruke den som din rådgiver og veiledning og noe g for å sikkerhetskopiere deg når du utnytte disse seks trinnene, kan du i stor grad redusere risikoen og bli mer observant og vellykket i din handel. Utarbeidet med Weebly. How å bygge en strategi, del 5 risikostyring. Før du leser videre, vil jeg at du skal tenke på en enkel spørsmålet. Når jeg stiller dette spørsmålet på våre DailyFX Bootcamps er de vanligste svarene rundt 60-70. Noen handelsfolk vil gjette litt lavere, svare på et nummer rundt. Vi får sjelden et svar under 50. Dette er ikke riktig. I handel , kan vi være rett bare 30 av tiden og fortsatt være lønnsom I denne artikkelen vil jeg vise deg hvordan. Vi skal også se på et spørsmål som potensielt er enda viktigere, som undersøker hvorfor du kanskje ikke vil forvente å vær så mye mor e enn halvparten av tiden. Hva er i nåværende pris. Når bankene mottar bestillinger fra sine kunder for å utveksle 1.000.000 amerikanske dollar for euro, yen eller britiske pund, handler de i henhold til deres virksomhet og denne ytterligere tilbudet eller etterspørselen vil føre til endringer i prisen. Alternativt, hvis vi får en overraskelse kunngjøring fra Fed Chief Ben Bernanke, vil prisene begynne å skifte ganske raskt for å innlemme hva nye nyheter kan bli introdusert til miljøet. Men begge disse faktorene påvirker fremtidig pris, og dessverre er det ingen vei av å vite at disse vil skje før de skjer. Den nåværende prisen viser bare oss en veikart av de hendelsene som har skjedd i fortiden. Det er det Det er ingen gratis lunsj. Som handelsmenn kan vi sannsynligvis ikke vise et mønster av kontinuerlig out-smarting markedet på vei til en haug av rikdom. Fordi markedet alltid er riktig Kommende prisendringer vil ofte bli diktert av fremtidige hendelser som vi ikke kan forutse som store ord banker eller nyheter som ennå ikke har skjedd. Med disse typer hendelser er det umulig å vite hva som skal skje, og dermed er det umulig å fortsette å kunne prognostisere fremtidige prisbevegelser uten hjelp fra risikostyring. Sikkert kan vi være i stand til å skumme en bias og hvis ingen nyheter kommer inn i det markedet som radikalt endrer perspektivet, kan vi til og med kunne handle i retning av denne bias trenden Vi har publisert mange materialer som forsøker å hjelpe handelsfolk å se dette. Men som vi plasserer handler og bygge en strategi, vi må VITE det er alltid en sjanse til å være feil på en handel, da det ikke er noen forsikring om at prisen vil bevege seg opp eller ned når som helst. Trading styrer sannsynligheter. Hva som helst, hva gjør du tror at sjansene for pris går opp eller ned. Det er viktig å se på dette spørsmålet når du planlegger risikostyring. Hvor ofte vil du forvente å være riktig. Fra DailyFX-egenskapene til suksessfulle traders-serier fant vi ut at handelshandlerne er rett oftere enn de har galt i mange av de mest omsatte parene Tabellen nedenfor viser vinnende prosentandeler i disse parene i analyseperioden. For de fleste av de observerte valutaparene var handelsmenn lønnsomme langt over halvparten av de - tid unntaket på grafikken ovenfor som handlerne i AUDJPY var rett bare 49 av tiden. Så man kan forvente at disse handlerne, med sine sterke vinnende prosenter, gjorde det bra. Dessverre ikke Til tross for at handelsmenn vinner på så mange som 71 av handler, forhandlere tapte fortsatt penger som helhet Ønsker å våge å gjette på hvorfor. Vel, her er det. Gjennomsnittlig gevinst er i blå, og gjennomsnittlig tap er i rødt, og som du kan se hvert par viser at handlerne tok større tap når de hadde feil enn det beløpet de gjorde da de hadde rett. Og til tross for at handelsmenn vunnet mye mer i den forrige grafikken, fører det faktum at de mister mye mer når de har feil, mange uønskede konsekvenser . I nummer én feil Forex Traders Gjør kvantitativ strateg David Rodriguez fant at dette var den vanligste fallgruva for handelsmenn i valutamarkedet, og dette kan rettes opp ved å bruke risikostyring til din fordel. Bruk risikostyring. Så, hvis en handelsmann ønsker å sette opp risikostyring riktig i sine strategier, hvordan kan de gjøre det. Det er to primære områder som handelsmenn vil undersøke, mens de bygger deres tilnærming. Den første vi så på ovenfor, og som gjelder risikobeløpet som brukes på hver handel som er tatt i arbeid for å unngå Nummer One Mistake Forex Traders Make. I artikkelen foreslår David at handelsfolk skal bruke stopp og grenser for å håndheve et risikobeløp på 1 1 eller høyere Dette kan innføres ved å sette en stopp og en grense på hver handel, og sørge for at grensen er minst like langt unna dagens markedspris som stopp. Vi kan til og med ta dette konseptet et skritt videre ved å lete etter større fortjeneste når det er riktig, men risikere mindre mengder slik at når tapene er mindre, kan dette gjøres med en 1 til 2 risiko-til-belønningsgrad som risikerer 1 dollar for hver 2 dollar søkt. En visuell representasjon av en 1 til 2-risiko-til-belønning er illustrert i bildet nedenfor. Årsakene til en slik risikopremieoppsett er mange, da fremtidige priser kan være vanskelige å prognose og umulig å forutse. Men når en handelsmann er på høyre side av handelen, kan denne typen risikobeløpskvoten maksimere sin gevinst og begrense sine tap i de tilfeller der de er galt. Faktisk, la oss si at en næringsdrivende ikke er engang rett halvparten av tiden. La oss anta at en handelsmann bare vinner i 40 av deres handler Ved å bruke en 1-til-2-risiko-til-belønning, kan de fortsatt oppnå en netto fortjeneste. Som du kan se, endret risikobeløpet forholdet fullstendig. Hvis handelsmannen bare lette etter en dollar i belønning for hver eneste dollar riskerte, ville strategien ha mistet 200 pips. Men ved å justere dette til en 1-til-2-risiko-til-belønningsgrad, trader han oddsen tilbake til deres favør selv om det bare er riktig 40 av tiden. Men hva hvis vår strategi bare er vellykket 30 av tiden som vi hadde nevnt ovenfor. Vi kan bare se for å være mer aggressive, og søke en høyere belønning for de færre ganger vi har rett Tabellen nedenfor ser på 3 forskjellige risikofaktorer med et 30 vinnende forhold. Når vi drar diskusjonen om risikostyring et skritt videre, kan vi begynne å fokusere på innflytelsen som blir utnyttet. Tross alt gjør det ikke t Uansett hvor sterk vår risiko-til-belønning er, hvis vi står overfor et marginalanrop innen våre første par handler med å gjennomføre strategien. Dette emnet ble undersøkt i mye mer dybde i artikkelen Hvor mye kapital skal jeg handle forex med, av Jeremy Wagner. With undersøkelse av hvordan handelsmenn drev basert på mengden av handelskapital som ble brukt, gjorde Jeremy en fascinerende observasjon. Traders med mindre saldoer i deres regnskap har generelt hatt mye høyere innflytelse enn handelsmenn med større saldo. Traders som bruker le ss-innflytelse så langt bedre resultater enn de mindre balansehandlerne ved hjelp av nivåer over 20-til-1 Store-balansehandlere med gjennomsnittlig innflytelse på 5-til-1 var lønnsomme over 80 oftere enn mindre balansehandlere med gjennomsnittlig innflytelse på 26- til-1. Tabellen under ble tatt direkte fra hvor mye kapital bør jeg handle forex med, og illustrerer i større detalj denne massive avviket mellom disse gruppene av handelsmenn. Fra artikkelen sier Jeremy at handelsmenn bør se på å bruke en effektiv løfting av 10-til-1 eller mindre Dette gjør det mulig for næringsdrivende å redusere skaden som skyldes tap, og hvis dette kombineres med sterke risikofaktorer, som ser etter mer av en belønning enn beløpet som er risikert som nevnt ovenfor, kan handelsmenn begynne å se å sette konseptet av risikostyring til å virke til deres fordel .--- Skrevet av James B Stanley. Du kan følge James på Twitter JStanleyFX. For å bli med i James Stanleys distribusjonsliste, vennligst klikk her.
No comments:
Post a Comment